Attestations d’équité

Clarifier la validité financière de votre transaction

Les transactions constituent une opportunité, pour une croissance plus rapide, des capacités accrues ou une transformation radicale, mais leur réussite n’est pas garantie. Les membres de la direction et les administrateurs doivent se tourner vers des conseils financiers fiables et indépendants pour s’assurer que leurs décisions mènent à une performance accrue, à de meilleurs rendements et à une diminution du risque, particulièrement lorsqu’il s’agit de transactions sensibles comme une prise de contrôle, une vente, une réorganisation ou une acquisition.

Une façon d’exercer la diligence requise et d’éviter les situations litigieuses consiste à obtenir une attestation d’équité. Les attestations d’équité sont fournies à toutes les parties prenantes ou seulement certaines d’entre elles par des conseillers financiers qui se prononcent sur le caractère équitable d’une opération d’un point de vue financier.

Comment pouvons-nous vous aider?

En tant qu’évaluateur indépendant, nous sommes un chef de file en production d’attestations d’équité aux sociétés tant ouvertes que fermées. Notre équipe produit des analyses d’un niveau de rigueur et de diligence élevé pour permettre aux conseils d’administration et aux comités spéciaux de prendre des décisions éclairées. Nous avons aidé des entreprises à déterminer l’équité de nombreuses transactions, dont les suivantes.

Privatisations
Restructuration et recapitalisation
Prises de contrôle (hostiles/amicales)

Privatisations

Les conditions de ces transactions à haut risque seront scrutées à la loupe par diverses parties aux intérêts et aux droits variés. Une attestation d’équité peut aider le conseil d’administration (ou un comité spécial du conseil d’administration) à déterminer si la transaction proposée est équitable pour les parties prenantes concernées.

Restructuration et recapitalisation

Le soutien d’un conseiller financier indépendant est souvent nécessaire lorsqu’une entreprise procède à sa recapitalisation ou à sa restructuration aux termes d’un plan d’arrangement en vertu de la Loi canadienne sur les sociétés par actions. Une attestation d’équité peut aider le conseil d’administration à comprendre les répercussions financières qu’aura un plan de restructuration sur les détenteurs de titres de créance et de titres de participation ou à déterminer s’il doit recommander une transaction. Nous pouvons également aider nos clients tout au long du processus de restructuration en trouvant des solutions créatives et en cernant les améliorations pouvant être apportées au plan, à la suite de notre analyse de l’information financière.

Prises de contrôle (hostiles/amicales)

Quelle que soit son importance, il est rare qu’une transaction soit effectuée sans attestation d’équité au Canada. Nous pouvons offrir le soutien professionnel dont les conseils d’administration ont besoin pour s’acquitter de leurs obligations fiduciaires quant à l’évaluation complète des avantages, des risques et de la valeur associés à un projet de transaction. Notre attestation d’équité peut également être incluse dans un prospectus à l’intention des actionnaires, en vue de respecter les nouvelles recommandations sur les informations à fournir de l’Avis 61-302 du personnel des Autorités canadiennes en valeurs mobilières.