
エンベデッドファイナンスがもたらす新たな価値 次なる成長に向けて既成概念を覆す
エンベデッドファイナンス(組込型金融)市場が急速に拡大し、既存金融機関は異業種との競争に巻き込まれています。本稿では、エンベデッドファイナンスがいかに金融業界の既成概念を覆すか、これを新たな価値創造に結び付けるにはどうすれば良いかを考察します。
2023-03-31
近年、長引く低金利や景気の後退を背景に、伝統的な国内ファイナンスリースマーケットの成長率が低下しています。
リース業各社はそのような環境下において、株主をはじめとするステークホルダーからのROE向上要請やメガトレンドへ対応するため、ポートフォリオの拡大ならびに事業の多角化による経営基盤の維持・強化に取り組んでいます。
リース業務での過去のアセットや経験をレバレッジしながら、エリア軸においては国内から海外へ、商品軸においてはファイナンスからサービス、そして事業参入の推進、というリース業各社の傾向は今後も継続していくものと思われます。
一般的に経営管理のサイクルにおいては①戦略(中期経営計画など)策定、②目標設定、③年度計画策定、④実績モニタリング・業績評価、というPDCAサイクルを回していくことで、経営戦略に沿った意思決定を実現していきます。従前のように、主要な事業として「国内でのファイナンスリース事業」だけを単独で運営していくのであれば、毎年当該サイクルを回していく「固定的かつ安定的」な経営管理で足りていたと言えます。それと対応する形で、経営管理を支える情報基盤(本稿では、「情報系システムおよび参照用のBIツールなどの経営管理情報を収集・蓄積・参照するシステム全般」を指します)は、自社によるスクラッチ開発や高額なパッケージ製品の活用により、ウォーターフォール式で情報系システムを構築し、システム部門主導で厳格に運用するのが一般的でした。
一方で、上述のとおり事業の多角化およびポートフォリオの拡大が進められ、それらを非常に早いスピードで変化させることが求められる状況においては、これまでの定常的な経営管理サイクルのみならず、事業ポートフォリオの粒度や切り口の変更、KPIや計数配賦基準の随時見直し、それらのモニタリングの試行・改善など、経営管理の構成要素そのものを見直すためのPDCAサイクルを高頻度で回す必要があります。そのためには、このような「素早く・細かく・柔軟な」経営管理要件を支える情報基盤が必要になってきます。
こういった要件の変化を考慮することなく、大規模な情報系システムの開発やBIツールの導入を計画すると、以下のような落とし穴に陥ってしまう可能性があります。
「素早く・細かく・柔軟な」経営管理に対応する情報基盤は、それ自体が素早く・細かく・柔軟なものである必要があります。また、経営管理要件が常に変化するものであることから、情報基盤そのものに対する要件も常に変化し、100%の状態では完成しえないという前提に立つ必要があります。その基盤を構築するにあたっては、データを入手し、参照するまでの流れを機能ごとに分解してとらえ、それぞれの機能が柔軟性・拡張性・堅確性・効率性を持つにはどのようにすればよいかという構想および計画を事前にしっかりと検討する必要があります。
下記の①から⑧までの各機能について、システム部が中心となってSIerに依頼してパッケージの導入やシステムの作り込みを行うのか、ユーザー部が中心となってEUC(End User Computing)で対応するのか、それぞれを対応の両極とした場合、それぞれのメリットとデメリットを踏まえた折衷案的なデジタルツールを適用する例が昨今多く存在します。そのようなデジタルツールを用いることで、ユーザーがセルフサービス的にコーディングなしで、要件に応じて臨機応変かつ簡易に対応可能であり、かつブラックボックス化せずにオープンな仕組みを構築することが求められると言えます。
デジタルツールによる情報基盤構築の進め方のポイントとしては以下の3つのポイントが重要と考えます。
1. 早期に70点を目指す
デジタルツールでクイックに構築することで、重要な要件およびスコープを実現するところから開始できるため、「スコープが決まらない」ことによるスタックを防ぐことができます。ユーザー自身のフィードバックを得ながら構築を進められるため、「作ったのに使われない」という事態を初期段階から防止することができます。また、マネジメントダッシュボードなどをマネジメントに開放することで、まずは“モノ”が見え、使えるため、スポンサーマネジメントの賛同を得られ、プロジェクトを円滑に立ち上げ、進めることができます。
2. 100点を見据えた初期構築を行う
経営管理の在るべき姿を見据え、将来の方向性に対応可能な拡張性・柔軟性を備えて構築することが重要です。例えばPwCが保有するリース会社向けのデータモデルを叩き台にしたうえで、それに加える拡張性を考慮した設計を行うことで、ユーザー自らが頻繁な仕様変更に対応できるようにします。
また、経営管理の将来像を見据え、現在一般的に行われている機能に加え、以下のような要件もあらかじめ考慮・検討する必要があります。
3. ユーザーが主体で残り30点を実現する
継続的に使用され、高度化のための改善が実行されるためには、ユーザー側がシステム部のリソース要件や予算要件に依存せず、「頻繁な要件変更」や「提供データの陳腐化」へ自ら機動的に対応できる必要があります。
そのためにはユーザー側の意識変革とデジタルスキルの向上が必要になってきます。PwCでは、クライアントが情報基盤を構築するにあたり、デジタルツールを活用するなどして、ユーザーが当該情報基盤に習熟し、ユーザー自らがツールの編集および運用を行うための意識を改革し、デジタルスキルを向上させるための支援を提供します。
リース業を取り巻く経営環境が不確実な中で、適切な情報基盤は“素早く・細かく・柔軟な”経営管理、ひいては経営の意思決定を強力に支援します。しかし、その情報基盤を検討するにあたり、既存の情報を単に一元的に収集・蓄積・ダッシュボード化したり、ウォーターフォール的に開発したりしてしまうと、構築した瞬間から陳腐化し、使われないシステムになってしまう可能性があります。このような状況に陥らないためには、経営管理の在るべき姿をしっかり描いたうえで、これまでのようにシステム部主導で情報基盤を構築するのではなく、ユーザー自らが構築に関与し、変更管理・メンテナンスすることが可能なツールを選定することが非常に重要であると言えます。
エンベデッドファイナンス(組込型金融)市場が急速に拡大し、既存金融機関は異業種との競争に巻き込まれています。本稿では、エンベデッドファイナンスがいかに金融業界の既成概念を覆すか、これを新たな価値創造に結び付けるにはどうすれば良いかを考察します。
事業ポートフォリオ管理に関連する課題を整理すると大きく以下の3つに整理されます。これらは相互に密に連携するテーマであり、必要な対応について企画・財務・投資管理・リスク管理などの本社関連部署が協力して推進していくことが重要になります。
リース業各社は、株主をはじめとするステークホルダーからのROE向上要請やメガトレンドへ対応するため、ポートフォリオの拡大ならびに事業の多角化による経営基盤の維持・強化に取り組んでいます。
コンプライアンスの領域が拡大し、金融機関に対する社会からの期待が高まる環境下において、相反する2つの要求を解決するための手段の1つとして、コンプライアンス領域のデータ利活用をご紹介します。